系统性金融风险指的是 由于金融体系的内在关联性，单个或多个金融机构的失败或巨额损失可能导致整个金融系统崩溃的风险，以及对实体经济产生严重负面效应的可能性。这种风险的特点包括：

影响整个系统：

系统性风险对整个金融系统的功能构成影响，而不是对某一个局部。

第三方介入：

它使不相干的第三方也被动地介入其中，并承担一定的成本。

蔓延特性和传染性：

系统性风险具有较为明显的蔓延特性和传染性，风险容易在金融系统内迅速传播。

负的外部性：

系统性风险具有负的外部性，对整个实体经济产生巨大的溢出效应。

复杂性和突发性：

系统性金融风险通常由金融活动的一致行为引发，并随时间累积，表现为金融杠杆的过度扩张或收缩，具有复杂性和突发性。

交叉传染性：

风险跨机构、跨部门、跨市场、跨境传染，波及范围广。

不可分散性：

系统性风险不能通过分散投资加以消除，因此又被称为不可分散风险。

系统性金融风险的分类可以从横向维度和纵向维度进行划分。时间维度的风险衡量的是隐藏在系统内部、在某一时间爆发的风险；结构维度的风险则是由特定机构或市场的不稳定引发，通过金融机构、金融市场、金融基础设施间的相互关联等途径扩散。

建议在实际应用中，需要综合考虑多种因素来识别和评估系统性金融风险，以便及时采取有效的防范措施，维护金融系统的稳定和实体经济的健康发展。